Сбербанк сохраняет высокую рентабельность и наращивает кредитный портфель. За десять месяцев 2026 года чистая прибыль достигла 1,67 трлн рублей, превысив результат аналогичного периода прошлого года на 17,6%. Аналитики АКБФ повысили справедливую стоимость акций и сохранили рекомендацию «покупать», видя потенциал роста 62% и 58%. Прибыль и кредитный портфель В октябре чистая прибыль по РСБУ выросла на 12,6%, до 168,5 млрд рублей.
Рентабельность капитала за десять месяцев составила 22,9%. Корпоративный портфель вырос на 8,7% с начала года, до 33,1 трлн рублей, розничный — на 8,4%. Темпы роста розницы замедлились после изменения условий семейной ипотеки, но доля выдач на рыночных условиях превысила половину новых сделок.
Доля просроченной задолженности осталась стабильной на уровне 3%. Прогнозы и дивиденды Оценка чистого процентного дохода по МСФО за 2026 год повышена с 4,1 до 4,3 трлн рублей, расходов на резервы — с 1,3 до 1,4 трлн рублей. Прогноз чистой прибыли по итогам года — около 2,07 трлн рублей, на 2027 год сохранён на уровне 1,29 трлн рублей.
Ожидаемые дивиденды — 45,89 рубля на акцию. Оценка и рекомендация Справедливая стоимость повышена до 482,17 руб. (обыкновенные) и 471,64 руб.
(привилегированные). Потенциал роста — 62% и 58%. Дисконт на риски — 45%.
Рекомендация — «покупать».
Подпишитесь на наш Telegram-канал для оперативных новостей с фондового рынка.
Откройте ИИС до конца 2026 года и получите налоговый вычет + акцию «Татнефти» в подарок.
#Сбербанк #SBER #SBERP #AKBF #прибыль #диви ростаденды #прогноз #покупать
Еще по теме:
Подпишитесь на нашу рассылку, чтобы получать уведомления о новых обновлениях, информации, скидках и т. д.
